Com es transmeten les accions per herència?
Les accions s’incorporen a la massa hereditària un cop els hereus accepten l’herència, integrant-se amb els altres béns del difunt. En absència d’un testament que especifiqui el contrari, en cas de pluralitat d’hereus les accions es distribuiran equitativament entre ells. . Per exemple, hi ha 100 accions i dos hereus, cadascun rebrà 50 (si són accions de la mateixa empresa i del mateix valor nominal).
Amb un testament, és possible designar específicament qui heretarà les accions, fins i tot permetent l’opció de llegar-les a algú aliè a la família mitjançant el terç de lliure disposició.
Cost del canvi de titularitat en accions per herència
Igual que la majoria dels béns heretats, les accions estan subjectes a tributació en l’Impost sobre Successions. Per a declarar i pagar, es valoren els títols i se suma a la resta del valor del patrimoni heretat, obtenint així l’import de la base imposable, és a dir, la suma sobre la qual s’aplicarà el tipus de l’impost.
És fonamental considerar que el cost total associat al traspàs de la titularitat d’accions per herència pot fluctuar segons diversos factors, com ara la valoració de les accions, la quantitat d’accions a transferir i la ubicació geogràfica. Encara que el percentatge a abonar difereix en cada comunitat autònoma, l’impost s’aplica sempre de manera progressiva.
El que no es grava en l’Impost de Successions és el guany acumulat amb les accions. Per a il·lustrar-ho de manera més clara, considerem unes accions adquirides a 10 euros i valorades en 100 euros al moment de la defunció. Aquest augment de 90 euros en el valor no estaria subjecte a l’IRPF si es venguessin. Així mateix, en transmetre’s per herència, no s’ha d’abonar impost sobre aquesta plusvàlua, fenomen conegut com la “plusvàlua del difunt“.
En contrast, es requereix tributar pels dividends percebuts des de la defunció, segons el que s’estableix en la consulta vinculant V2332-15 de la Direcció General de Tributs (DGT). La responsabilitat recau en els hereus, els quals han d’imputar aquesta quantitat en el seu IRPF.
En cas de no comptar amb els fons necessaris per a cobrir l’Impost sobre Successions existeix la possibilitat de sol·licitar al jutge la venda de les accions.
Valoració de les accions de l’herència
Com hem dit, avaluar les accions d’una empresa es torna imperatiu quan ens trobem amb accions dins del cabal hereditari, si és el cas, al costat d’altres actius i passius que constitueixen la massa hereditària.
Si els hereus desconeixen el valor d’aquestes accions, es requereix la intervenció d’un expert per a valorar-les. Aquesta valoració serà més o menys complexa en funció de diferents circumstàncies, depenent, per exemple, de si les accions heretades corresponen a una empresa cotitzada o no cotitzada.
En el primer escenari, el valor de les accions resulta senzill, ja que es pot estar al seu valor de cotització. A més, el fet que l’empresa estigui cotitzada facilita la liquiditat de les accions, permetent convertir-les en efectiu amb relativa facilitat.
No obstant això, en el segon cas, s’han de tenir en compte diversos factors, com la liquiditat de les accions, la trajectòria econòmica de l’empresa, el sector en el qual opera la societat, aspectes fiscals, entre altres.
Com tributen les accions que han estat heretades?
D’acord amb la legislació espanyola, l’adquisició de les accions heretades succeeix de manera derivativa. És a dir, es materialitza quan l’hereu accepta l’herència, si bé els efectes subsegüents retrocedeixen a l’instant de la defunció del causant, segons el que s’estableix en l’article 989 del Codi Civil.
En conseqüència, els hereus han de declarar en el seu respectiu Impost sobre la Renda de les Persones Físiques (IRPF) els dividends d’aquestes accions percebuts des de la defunció del causant (no sols des de l’acceptació de l’herència). Així ho va indicar la Direcció General de Tributs en la consulta vinculant abans esmentada.
Si el difunt hagués cobrat els dividends (abans de la data del seu decés), hauran d’incloure’s en la seva declaració de la renda, en cas que estigués obligat a realitzar-la.
Heretar accions per usdefruit
Pot esdevenir que l’herència d’accions es materialitzi no en qualitat de titular o propietari, sinó en qualitat d’usufructuari. Aquesta circumstància pot sorgir tant per disposició voluntària del testador com per les regles de successió intestada. Això implica el dret a gaudir dels béns i els seus rendiments, concretament, en el cas de les accions, els dividends.
En aquest sentit, l’article 127 de la Llei de Societats de Capital estableix que:
«1. En cas d’usdefruit de participacions o d’accions la qualitat de soci resideix en el nus propietari, però l’usufructuari tindrà dret a percebre els dividends acordats per la societat durant l’usdefruit (…)
2. En les relacions entre l’usufructuari i el nus propietari regirà el que determini el títol constitutiu de l’usdefruit i, en defecte d’això, el que es preveu en aquesta llei i, supletòriament, el que es disposa en el Codi Civil».
No obstant això, és el nus propietari (l’hereu) qui reté la condició de soci i, per tant, té la capacitat d’exercir els drets polítics inherents a aquesta condició. Això podria donar lloc al fet que sigui precisament aquest hereu qui, en l’exercici de tals drets polítics, prengui decisions contràries a la distribució de dividends entre tots els socis durant la vigència de l’usdefruit vidual.
Vendre accions adquirides per herència
Quan heretes accions, els impostos associats a l’herència difereixen dels que s’han d’abonar en vendre els títols. En termes fiscals, l’herència d’accions no altera les obligacions tributàries, sent idèntiques a les que s’aplicarien a accions adquirides per actes inter vius.
L’única variació radica en el càlcul del guany o pèrdua patrimonial, és a dir, el benefici o pèrdua obtinguts amb aquesta inversió. En condicions normals, aquest guany es determina per la diferència entre el preu d’adquisició i de transmissió. Per exemple, accions comprades a 10 euros cadascuna i venudes per 100 generen un guany de 90 euros per títol.
En el cas d’accions heretades, el preu de compra s’estableix com el valor declarat en l’herència, coincidint, quan cotitzen en borsa, amb la seva cotització el dia de la defunció del titular. A aquest preu se li sumen les despeses d’adquisició, que comprenen l’impost de successions i els costos d’escriptura.
Posteriorment, aquest guany patrimonial derivada de les accions s’integra amb la resta de possibles inversions per a tributar dins de les rendes de l’estalvi, als tipus impositius corresponents.
En globalpacta comptem amb un equip d’advocats especialistes en dret civil i tributari que pot prestar-te assessorament en qualsevol qüestió relacionada amb herències i successions. Pots posar-te en contacte amb nosaltres telefonant al 933 637 910.
